Blockchain3 jours
Strategies DeFi avancees : delta-neutral, leveraged yield, options on-chain
Traders DeFi experimentes, gestionnaires de fonds crypto, investors sophistiques souhaitant maitriser des strategies de rendement avancees
21h de formationdistanciel
Objectifs pedagogiques
- Maitriser les strategies delta-neutral pour generer du rendement sans exposition directionnelle
- Utiliser le leverage de maniere controlee pour amplifier les rendements
- Trader des options on-chain et construire des strategies d'options complexes
- Gerer les risques avances : liquidations, impermanent loss, correlation
Programme
- •Introduction au delta-neutral : rendement sans exposition au prix
- •Basis trading : spot vs futures, funding rate arbitrage
- •Cash-and-carry avec perpetuals : long spot + short perp
- •Funding rates : comprendre, tracker, optimiser (dYdX, GMX, Hyperliquid)
- •Delta-neutral farming : LP stablecoin + hedge avec perpetuals
- •Calculer le rendement net : funding rates, fees, impermanent loss, gas
- •Risques : depeg de stablecoins, liquidations, basis risk
- •Monitoring et rebalancing : outils et strategies
- •Atelier pratique : mettre en place une strategie cash-and-carry sur ETH
- •Leverage yield farming : principe et mecanismes
- •Platforms de leverage : Aave + loop, Gearbox, Alpha Homora
- •Recursive lending : emprunter pour re-deposer (attention aux liquidations)
- •Calculer le risque de liquidation : health factor, LTV, volatilite
- •Strategies leveraged sur stablecoins : risque reduit, rendement amplifie
- •Leverage sur assets volatils : ETH, BTC, risques et gestion
- •Auto-deleveraging et circuit breakers : comprendre les mecanismes de protection
- •Position sizing et Kelly criterion applique a la DeFi
- •Atelier : construire une strategie leveraged stablecoin farming avec backtest
- •Introduction aux options crypto : calls, puts, Greeks (delta, gamma, theta)
- •Protocoles d'options on-chain : Lyra, Dopex, Aevo, Ribbon Finance
- •Covered calls : generer du rendement sur ses holdings (Ribbon vaults)
- •Cash-secured puts : accumuler des actifs avec prime
- •Protective puts : hedger son portefeuille contre une baisse
- •Strategies complexes : straddles, strangles, iron condors, spreads
- •Volatility trading : vega exposure, IV crush, realized vs implied vol
- •Options selling strategies : theta decay farming (Friktion, Katana)
- •Combiner options + yield farming : strategies multi-layered
- •Atelier final : construire un portefeuille DeFi avance multi-strategies avec hedging
Prerequis
- •Experience solide en DeFi (DEX, lending, yield farming)
- •Connaissances en finance traditionnelle (options, leverage, hedging)
Modalites d'evaluation
Projet final : conception d'une strategie DeFi avancee avec backtest, calcul de rendement net et analyse de risque complete
Feuilles d'emargement, suivi de connexion pour le distanciel, evaluation des acquis en fin de formation.
Accessibilite handicap
Formation accessible aux personnes en situation de handicap. Referent handicap disponible pour adapter les modalites.